1不到半年

从破土到主体结构成型，用时不到半年

得州这条 Optimus 专用生产线的进度，是被无人机拍出来的，不是被公告宣布的。长期跟踪得州超级工厂建设的航拍博主拍到，工地上钢结构在一端竖立、混凝土在另一端凝固——这与当年初建得州超级工厂时的并行施工方式相同，目的很直接：在 2027 年投产节点前压缩周期。

按公开报道口径，该产线于今年 3 月底正式破土，设施占地约 700 万平方英尺，扩建后总长度超过 4000 英尺，体量与特斯拉现有车辆工厂相当。从 3 月底动工到主体结构基本成型，历时不到半年。

需要先把话说清楚：主体结构接近完工，与产线可以跑通是两件事。前者是土建节点，后者要等设备进场、工艺验证、节拍爬坡。把这两个概念混在一起，是过去两年机器人行业最常见的一类叙事漂移。

特斯拉 Optimus 两条产线的分工公开报道口径，非官方公告

弗里蒙特试点线

由原 Model S / X 产线改造而来，两款车型 2026 年 5 月初停产，原有产线 4 个月内完成拆除与重构。规划年产能 100 万台，2026 年 1 月起批量生产第三代 Optimus，今年预计产出数万台，主要用途是采集实际运行数据。

得州专用产线

3 月底破土，2027 年投产，满产后年产能目标 1000 万台。占地约 700 万平方英尺，扩建后总长超 4000 英尺。对应的是后续千万级的大规模制造体系。

图注：两条产线不是同一件事的放大版——前者负责「先跑起来、把数据攒出来」，后者负责「把成本压下去」。数据来自媒体转述，非特斯拉官方披露。

2两段式

先攒数据，再谈成本：这两步不能倒过来

弗里蒙特线的定位在公开表述里很明确：2026 年预计生产数万台第三代 Optimus，主要用于收集机器人软件所需的实际运行数据，为得州全面投产前的软件迭代提供支撑。换句话说，这一批机器的主要客户不是外部买家，是特斯拉自己的模型团队。

这个顺序有它的道理。人形机器人的成本曲线依赖规模，但规模化的前提是软件已经稳定到「不需要每台都人工兜底」。先用一条百万级产线把失败样本攒够，再上千万级产线摊薄成本，比直接冲量更接近制造业的常识。反过来看，如果把 1000 万台的目标直接解读成「2027 年要卖 1000 万台」，就完全读错了这句话的语法。

判断：1000 万台是满产产能目标，不是年度销量指引。评估 Optimus 的进展，合理的观察量是弗里蒙特线的实际月产出与单机日均有效作业时长，而不是得州工地的钢梁高度。

3芯片

168 亿美元的 Terafab，把算力也算进了物料清单

得州布局里最值得单独拎出来的，其实不是组装厂，是芯片。特斯拉与 SpaceX 合资的 Terafab 芯片制造设施将落户得州格赖姆斯县，一期投资额达 168 亿美元，规划建设超过 1 亿平方英尺的制造空间，产品用于驱动 Optimus 与 Cybercab。马斯克估计，Terafab 产出的 AI 算力中大约 25% 将用于 Optimus，75% 用于 AI 航天器。

把机器人组装与专用芯片生产放在同一州，直观收益是压掉跨地运输成本和交货周期；更深的收益是把算力从「采购项」变成「内部项」。对一款需要压到消费级价格区间的产品来说，CPU/GPU 这类大项如果能按内部成本计价，单台 BOM 就有机会被压到明显低于外采同行的水平。

Terafab 算力分配（马斯克口径）单位为份额，非绝对值

Optimus 机器人

约 25%

AI 航天器

约 75%

一期投资 168 亿美元、规划超 1 亿平方英尺制造空间；份额为马斯克个人估计，未见第三方核验。

图注：份额口径来自马斯克公开表述，属单一信源；产能与投资额来自公开报道。

这里有个容易被忽略的对照：具身智能行业过去两年讨论最多的是「本体太贵」，而特斯拉正在把降本的着力点移到芯片与算力这一层。如果这条路径成立，成本竞争的战场会从上肢关节模组转移到推理芯片与端侧算力——这对国内以零部件降本为主线的厂商，是一个需要提前反应的变量。

4同一晚

宁波：产业链人士确认，公司层面沉默

与得州航拍几乎同一时间，9 月 20 日晚间，上海证券报报道称，针对特斯拉启动新一轮机器人业务量产审厂的传闻，特斯拉中国方面未回应相关情况；但有宁波当地产业链人士向记者确认，特斯拉有关团队已经考察了均胜电子等宁波上市公司的机器人业务，其中多家公司此前在新能源汽车零部件上与特斯拉有多年合作，并有望在 Optimus 量产中采用其机器人零部件。该人士还提到，除宁波外，特斯拉团队还会去广东等地考察。

均胜电子今年集中发布了灵巧手、第三代 AI 头部总成、具身智能体大脑、电子皮肤和固液混合电池等部件与系统方案，其中具身智能体大脑解决方案 EAOS+EAPC 是其机器人业务的核心看点。在项目合作上，该公司已与智元机器人、银河通用、瑞士 RIVR 等建立合作，围绕控制器、机器人部件、定制开发和测试验证推进联合研发、产品送样及供货；海外项目中已批量交付机器人后脑勺、颈部、肩部、膝盖及手指等部件。

这条信息的分量在于「考察」与「定点」之间的距离。产业链人士的表态只能证明接触发生，不能证明订单发生。公开报道中，特斯拉今年已向供应商下达约 5000 台量级的新订单，这是继此前数百台试制订单之后首个千台级量产订单——但这个数字的时间点在公开报道里并不统一，本站按「未获独立信源确认」处理，不作为本篇的事实支点。

5看什么

三个比钢梁更值得盯的节点

接下来的可验证节点按可核查程度排序

弗里蒙特产出

第三代 Optimus 的月度实际产出与投放去向。官方口径为「今年数万台」，未见月度拆分

零部件定点

中国供应链从「考察」转为「定点」的公开证据。目前仅有产业链人士口径，公司未证实

得州设备进场

2027 年投产前的工艺设备进场与节拍验证。土建进度不等于产线跑通

图注：节点为作者基于公开报道整理的可观察指标，非特斯拉官方里程碑。

把这三件事放回一条时间线上看，得州工地被拍到这件事本身，信息量其实有限——它说明项目没有停，但不说明进度超前。真正会改变判断的，是另外两类信号：一是弗里蒙特线今年到底交付了多少台、这些机器在内部场景里跑出了多少有效小时；二是中国供应链里有没有公司从「被考察」走到「被定点」，并且愿意在公告或财报里写出来。

判断：对中国零部件厂商而言，被特斯拉团队考察是一张入场券，不是一张订单。把它当成订单写进估值，是过去两年行业里最贵的一类误读；真正值得跟踪的指标是定点公告与首批量产交付的时间差，通常这个时间差会暴露出「考察热、落地慢」的真实节奏。

信源：上海证券报·中国证券网 2026-09-20 晚（宁波审厂与均胜电子业务清单）；钛媒体钛晨报 2026-09-21（得州航拍转述）；得州产线面积、长度、Terafab 投资额与算力分配来自公开报道转述。素材时间窗：前一日 18:00 → 当日 09:00。未核实项：得州工程进度无官方公告；宁波审厂为产业链人士口径；5000 台订单时间点在报道间不一致，本篇不作为事实支点。